在期货交易中，技术分析是预测未来价格走势的重要工具。其中，约翰墨菲制定的十项技术分析准则被广泛认为是该领域的权威指南。将详细探讨这些准则，帮助投资者理解并应用这些准则以提高交易成果。

基础概念

技术分析是一种基于历史价格数据预测未来价格走势的方法。它假设市场价格反映所有已知信息，并遵循一定的模式。技术分析师通过绘制图表和使用各种指标来识别这些模式，以此推测未来的价格变动。

准则 1：所有东西都反应在价格中

这条准则表明，所有影响市场价格的因素，包括基本面、情绪和技术因素，都已反映在价格走势中。技术分析师专注于价格行为本身，无需考虑其他外部信息。

准则 2：价格沿趋势移动

趋势是价格在一段时间内持续上涨或下跌的模式。这条准则表明，趋势往往会持续下去，直到出现明确的逆转信号。技术分析师会根据趋势交易，即在上升趋势中做多，在下跌趋势中做空。

准则 3：趋势具有三个主要阶段

趋势由三个主要阶段组成：积累、参与和分配。积累阶段的特点是成交量低迷，机构投资者开始建仓。参与阶段是交易活动激增，散户投资者入场的时期。分配阶段是趋势接近尾声，成交量再次低迷，机构投资者开始出货的时期。

准则 4：图表形态预测价格变动

图表形态是价格走势形成的特定模式，它们可以提供有关未来价格走势的线索。一些常见的图表形态包括头肩顶、双底或三重顶、旗形和楔形。

准则 5：滑动平均线过滤价格波动

滑动平均线是一种技术指标，它通过对一段时间内的价格数据取平均来平滑价格波动。它可以帮助识别趋势并确定支撑和阻力位。

准则 6：动量研究价格变化的速度

动量指标衡量价格在一定时期内的变化速度。它可以帮助识别趋势的强度和可能的反转。一些常见的动量指标包括相对强弱指标 (RSI)、随机摆动指数 (Stochastics) 和动能震荡指标 (MACD)。

准则 7：成交量确认价格走势

成交量是交易中买入和卖出股票或商品的份额。它可以帮助确认价格走势的强度和可靠性。高成交量的上涨趋势表明强劲的买盘力量，而低成交量的下跌趋势可能预示趋势即将反转。

准则 8：支持和阻力位限制价格波动

支撑位和阻力位是价格难以突破的水平。支撑位是价格反弹的低点，而阻力位是价格下跌的高点。这些水平可以帮助确定趋势的范围和潜在的反转点。

准则 9：神经中枢区域是关键反转点

神经中枢区域是支撑位和阻力位在长时间内收敛形成的区域。这些区域往往是价格反转和震荡的关键点。

准则 10：风险管理对于交易成功至关重要

风险管理是期货交易中最重要的方面之一。技术分析师会使用止损单和仓位管理策略来管理风险并保护资本。

约翰墨菲期货技术分析十大准则是期货交易中宝贵的指导原则。它们提供了一个框架，帮助技术分析师识别和预测价格走势。通过理解并应用这些准则，投资者可以提高交易的准确性并实现长期的成功。